讀懂產業丨2025中國風電涂料行業研究報告：市場規模約28.19億元

為推動行業對中國風電涂料市場發展現狀的深度認知，近日，國內領先的涂料行業產經媒體涂料經，旗下涂料經產業研究中心正式發布了《2025中國風電涂料行業研究報告》。

自2023年首次發布以來，該報告已連續三年對外發布，憑借權威的數據支持、前沿的趨勢判斷與專業的內容洞察，逐步成為中國風電涂料領域的重要風向標，為行業從業者提供高價值的市場參考與戰略決策依據。

報告顯示，我國2024年全年風電裝機容量為79.82GW，較2023年增加 6%。其中陸上風電75.79GW，海上風電4.04GW。此外，2024年風電招標量達224.8GW，陸上風電施工周期1-2 年，若無特殊因素，2025年將迎風電項目密集交付期。

2024 年中國新增風電裝機中，陸上75.79GW、海上4.04GW，估算新增風電涂料需求12.02萬噸（同比增 6.37%）。其中葉片涂料需求4.01萬噸（單價3.07萬元 / 噸，對應市場12.31億），塔筒涂料需求8.01萬噸（單價1.68萬元 / 噸，對應市場12.26 億），新機兩項總規模24.57億（未含機艙等），計入維護后總市場約28.19億。行業陷入 “增量不增收” 困境，因雖有裝機量增長驅動，但市場競爭加劇、風機大型化攤薄塔筒涂料用量，導致涂料價格下滑。

2024年上榜風電涂料品牌累計銷售收入22.56億元，占全國市場80.03%（較去年降 2.23%，因更多企業入局致份額分散），該領域雖門檻高、集中度仍處高位但呈分散趨勢，頭部企業如麥加芯彩（產品覆蓋全國 30% 以上葉片生產線）、海虹老人等，通過綁定金風科技等整機商或服務三峽深海風場鞏固地位。此外，上榜外資品牌收入11.63億元（占全國 41.26%），本土品牌10.93億元（占全國 33.92%），內外資收入差距從2023年4.07億元縮至0.7億元，外資份額連降三年，本土技術突破或推動市場格局質變。

Part 1

風電涂料市場需求持續向上

全球風能理事會GWEC于4月下旬發布《全球風能報告2025》顯示，全球風電裝機同比增長1.17億千瓦，總裝機容量達到11.36億千瓦。其中，亞太地區繼續位居領先地位，新增裝機占全球市場份額達75%，歐洲、北美、拉美、非洲-中東位列2-5位，新增裝機量占比分別為14%、5%、4%、2%。國別分布方面，截至2024年底，中國大陸、美國、德國、印度和巴西新增風電裝機位列全球前5，合計約占全球風電裝機增量的81%。

陸上風電新增裝機1.089億千瓦，全球累計裝機容量首超10億千瓦里程碑，同比增長11%。其中，在中國大陸、印度帶領下，亞太市場持續實現高速增長；與此同時，歐洲、拉美和北美新增裝機量則分別同比下降5%、25%和35%，電網通道阻塞、并網申請延遲、通貨膨脹等是導致北美等市場增長下降的主要原因。國別分布方面，中國大陸、美國、印度、德國和巴西位列裝機增量前5。平價上網(中國大陸)和招標仍是支持陸上風電增長的主要市場機制，合計裝機增量占比91%。

全球海上風電新增裝機800萬千瓦，較2023年下降26%，推動全球海上風電裝機總量達到8320萬千瓦。中國大陸連續第七年位居海上風電裝機增量全球榜首(403.8萬千瓦，較2023年下降36%)推動海上風電裝機總量達到4180萬千瓦；海事審批復雜、并網通道不足、裝機由淺海轉向深海是導致增速下降的主要原因。英國、德國是其他2個增長較快的海上風電市場，2024年裝機增量分別為117.8萬和73萬千瓦。

資料顯示，中國風電裝機容量在過去十年間實現了驚人的增長。2015年，中國風電累計裝機容量為1.29億千瓦，到2020年，這一數字已攀升至2.81億千瓦，年均復合增長率高達16.5%。2021年，中國風電新增裝機容量達到4757萬千瓦，累計裝機容量突破3.28億千瓦，同比增長17.2%。2022年，新增裝機容量進一步提升至5000萬千瓦，累計裝機容量達到3.78億千瓦，同比增長15.2%。2023年，新增裝機容量達到5500萬千瓦，累計裝機容量突破4.33億千瓦，同比增長14.5%。

國家能源局數據顯示，我國2024年全年風電裝機容量為79.82GW，較 2023年增加6%。其中陸上風電75.79GW，海上風電4.04GW。若是從“吊裝容量”（風電機組所有部件吊裝完畢、且完成安裝驗收或靜態調試后的裝機容量）統計，根據中國可再生能源學會風能專業委員會（CWEA）發布《2024年中國風電吊裝容量統計簡報》，2024年全國新增裝機14,388 臺，容量86.99GW，同比增長9.6%；其中，陸上風電新增裝機容量 81.37GW，占全部新增裝機容量的93.5%，海上風電新增裝機容量 5.619GW，占全部新增裝機容量的6.5%。另外，CWEA的數據顯示，2024年風電招標量達到224.8GW，陸上風電項目施工建設周期一般為一到兩年左右，在不考慮特殊因素的情況下，2025年將迎來風電項目的密集交付期。

根據吊裝容量，2024年中國風電市場有新增裝機的整機制造企業共13家，前5家市場份額合計為75%，前10家市場份額合計為98.6%。2024年風電整機裝機前十分別是金風科技、遠景能源、明陽智能、運達股份、三一重能、東方電氣、中國中車、電氣風電、中船海裝和聯合動力。

在全球風電需求持續向好的背景下，中國風機出口訂單實現高增長。2024年，中國風電機組新增出口904臺，容量為5194MW，同比增長42%。其中：陸上風電機組出口882臺，共計5115MW；海上風電機組出口22臺，共計78MW。截至2024年底，中國風機出口累計容量達20.8GW，（陸風20.2GW，海風0.5GW），其中風機龍頭金風科技、遠景能源出口優勢明顯，累計出貨占比為80%。

新增訂單方面，2024年國內風機企業海外市場新增訂單34.3GW，同比大幅增長345.5%。遠景、運達、三一、明陽、金風和電氣風電合計新增海外訂單23.5GW，較2023年的9.1GW增長157%。截至2024年底，中國累計出口風電機組數量達5799臺，其中陸上機組5661臺，占比接近98%，海上機組僅138臺。中國風機產品已進入全球六大洲的57個國家，主要出口市場包括越南（占比14.8%）、澳大利亞（9.6%）、烏茲別克斯坦（8.2%）、哈薩克斯坦（5.6%）和南非（5.5%）。

目前中國風電在多個方面已確立全球領先地位。裝機規模方面，中國已連續13年位居世界第一，截至2024年底累計裝機突破4.4億千瓦，并建成全球最完整的產業鏈，能夠供應全球60%以上的關鍵零部件。“十四五”以來，風電新增裝機進入“億千瓦級”階段，風光合計裝機容量從2020年的5.3億千瓦躍升至2025年7月底的16.8億千瓦，年均增速高達28%，其中2024年中國在全球新增風電裝機中占比高達63%，領先優勢進一步穩固。

企業競爭力方面，中國是全球最大的風電生產基地，產量占全球一半以上，整機國產化率超過 90%，發電機、輪轂等鑄鍛件及葉片、齒輪箱等關鍵零部件產量占全球市場的60%-80%，2024年全球海上風電機組60%的產能來自中國，產業鏈覆蓋風機制造、風電場開發和運維全流程，大功率主軸軸承、超長葉片等關鍵部件持續突破，在機組大型化和漂浮式風電等領域實現了對國外的超越。

技術創新方面，中國風電完成了從“跟跑”“并跑”到“領跑”的跨越，全球首臺 16兆瓦超大容量海上風電機組已成功并網，展現了裝備制造的前沿實力，同時在單機容量提升及低風速區、高海拔區、臺風區和高寒區等復雜環境適用機組研發方面均處于全球領先，正引領著風電技術的發展方向。

Part 2

中國風電涂料市場規模28.19億元

年報顯示，麥加芯彩2024年實現營業收入21.394億元，同比增長87.56%。其中，2024年，麥加芯彩風電涂料銷量1.28萬噸，與2023年銷量1.24萬噸相比略有增長，符合行業發展狀態。但由于2024年風電涂料價格下滑，導致風電涂料銷售額下降23.03%至3.927億元。涂料經產業研究中心注意到，麥加芯彩風電涂料以葉片涂料為主，2023年平均單價4.11萬元/噸，2024年降至3.07萬元/噸，同比下滑超1萬元/噸，下降百分比25.44%。

展望2025年，麥加芯彩表示，抓住行業發展機遇、擴大營收利潤規模。2025年，風電行業面臨良好的發展機遇，行業需求有望增加，內卷現象初現緩和，產業鏈情緒趨于樂觀，下游客戶訂單飽滿。風電涂料板塊務必緊緊抓住發展機遇，繼續加大市場開拓力度，擴大營收規模，提升盈利能力；同時以NORDEX為契機，進一步探尋海外市場新機遇；以歐洲子公司為支點，輻射歐洲、非洲、南美等地市場；2025年下半年，爭取實現海上塔筒銷售，實現海上塔筒新突破。

年報顯示，佐敦2024年全年實現銷售收入342.06億挪威克朗（約合31.883億美元或人民幣227.07億元），同比增長7.00%。按業務部門銷售收入來看，裝飾涂料部門（占比36%）為120.80億挪威克朗，上一年同期為115.27億挪威克朗；防護涂料部門（占比34%）115.07億挪威克朗，上一年同期為103.67億挪威克朗；船舶涂料部門（占比23%）76.39億挪威克朗，上一年同期為70.49億挪威克朗；粉末涂料部門（占比7%）25.49億挪威克朗，上一年同期為23.72億挪威克朗。

佐敦風電涂料業務歸屬于佐敦集團的防護涂料部門。佐敦年報中表示，隨著所有業務領域和大部分地區的增長，佐敦在防護涂料領域又取得了創紀錄的成績。佐敦預計，競爭加劇和價格下行壓力可能會影響2025年的業務。然而，通過在利潤率和增長之間保持謹慎的平衡，并努力擴大和優化佐敦的全球經銷商網絡，該公司預計明年將再次表現強勁。

年報顯示，海虹老人2024年實現了銷售收入21.85億歐元（約合22.875億美元），經匯率波動、收購和撤資調整后，有機銷售收入同比下降1.3%。海虹老人的風電涂料業務歸屬于能源事業部。海虹老人年報中表示，2024年海虹老人能源和基礎設施部門的銷售額有機增長0.1%，達到8.23億歐元。海虹老人年報中表示，由于EMEA的市場萎縮和激烈的競爭，可再生能源業務的銷售額下降；盡管歐洲可再生能源面臨市場挑戰，但我們在風電塔筒涂料領域仍保持了強大的市場領先地位。基礎設施業務的銷售額下降，主要是由于全球宏觀經濟不穩定；然而，戰略領域的增長，如被動防火和基礎設施技術，提高了安全性，提高了可持續性，并為我們的客戶降低了成本，促成了令人滿意的整體業績。

年報顯示，PPG工業2024年實現凈銷售額158.45億美元，同比下降2%，主要原因是銷售量略有下降，以及不利匯率和資產剝離的影響。銷售量同比下降1%，風電涂料屬于PPG的工業防護與船舶涂料業務部門。2024年PPG防護和船舶涂料業務收入實現了增長。根據年報顯示，PPG高性能涂料部門2024年銷售收入為52.37億美元，防護和船舶涂料業務收入占比20.3%，約為10.631億美元，其中：船舶涂料收入占比31%（約為3.296億美元），工業防護涂料收入占比69%。

年報顯示，阿克蘇諾貝爾2024年實現銷售額107.11億歐元（約合116.18億美元），與上年同期相比基本持平。風電涂料屬于阿克蘇諾貝爾的高性能涂料部門。年報顯示，阿克蘇諾貝爾高性能涂料部門2024年銷售額為64.10億歐元，同比增長1%。其中船舶及防護涂料業務2024年銷售收入為15.75億歐元，同比增長8%。

阿克蘇諾貝爾年報中表示，高性能涂料產品組合在船舶和防護涂料業務中實現了最強勁的有機增長，實現了高個位數的銷量增長。這種令人印象深刻的增長在我們的船舶領域尤為明顯，在客戶對可持續性的日益關注的推動下，我們在技術新產品中占據了更大的份額。在不斷變化的宏觀經濟環境和不斷變化的監管環境中，特別是在美國，我們的防護涂料業務保持了彈性，在不同的市場和地區取得了強勁的業績，其中南亞和中東地區的增長尤為顯著。

風電涂料主要包括海上風電涂料、陸上風電涂料，風電涂料的市場規模主要取決于下游風電整機設備新增裝機量及風電設備修補存量，主要以新增的塔筒涂料、葉片涂料為主，其市場需求與裝機量呈現強正相關性。

根據中國風電市場發展現狀以及中國各大主流風電涂料品牌2024年銷售業績，涂料經產業研究中心按照2024年中國新增風電裝機中，陸上風電為75.79GW，海上風電為4.04GW。按照葉片單耗502噸/GW，塔筒1004 噸/GW，估算2024年中國新增風電涂料需求量約為12.02萬噸，同比2023年11.30萬噸增長約6.37%，其中新增風電葉片涂料需求為4.01萬噸，塔筒涂料需求為8.01噸，葉片涂料以單價3.07萬元/噸的基準來計算，對應市場規模約12.31億，塔筒涂料以單價1.68萬元/噸的基準來計算，對應市場規模約12.26億，僅這兩項新機涂料總規模達24.57億元（未含機艙、輪轂等部件）。若計入后期維護需求，涂料經產業研究中心估算，2024年中國風電涂料總市場規模約28.19億元。從數據來看并沒有實現收入與產量的同步增長，陷入“增量不增收”困境。主要受風電裝機量增長驅動，但受市場競爭加劇及風機大型化對塔筒涂料用量攤薄影響，涂料價格有所下滑。

Part 3

Top10品牌市場占有率為80.03%

榜單顯示，麥加芯彩以3.93億元營收再次蟬聯榜首，佐敦、海虹老人分別位居第二、第三位。PPG、阿克蘇諾貝爾、西北永新、美凱威奇、德威、福斯特、海隆分別位居第4-10位，前十榜單基本跟2024年基本沒變化。從上榜品牌數量來看，本土品牌數量為6家，外資品牌數量為4家。

2024 年麥加芯彩風電涂料銷量增長3%與營收下降23%的反差，核心驅動因素是產品均價大幅下滑25.5%（從4.12萬元/噸降至 3.07萬元/噸），價格下行直接導致毛利率收縮8.8個百分點，但37.5%的毛利率水平仍高于行業平均（2025年上半年全行業綜合毛利率23.5%），風電涂料占比從2023年的24.3%降至18.4%，

從麥加芯彩歷史趨勢看，2020-2024年該業務營收波動較大（5.21億元→3.42 億元→4.01 億元→5.10 億元→3.93億元），2024年首次出現顯著下滑。值得注意的是，2024 年第三季度單季度數據呈現回暖跡象：銷量 0.35 萬噸（環比+20.9%），營收1.05億元（環比+22.2%），顯示季度性需求回升，2025年一季度麥加芯彩均價3.16萬元/噸。

2024年，麥加芯彩實現海外市場關鍵突破，成為德國風電整機巨頭 NORDEX 的指定葉片涂料供應商，并向中材科技巴西工廠批量供貨。這一進展推動其境外銷售收入同比激增200%以上，達4333萬元。從客戶結構看，NORDEX的批量訂單已對業績產生實質貢獻：2025年上半年新能源板塊營收2.80億元（同比+71.7%），其中海外業務占比顯著提升；針對海上風電高防腐需求，公司研發的海上塔筒專用涂料預計2025年下半年進入銷售階段。該產品瞄準全球31億美元風電涂料市場中增速最快的細分領域（海上風電占比約40%），若順利量產，有望復制葉片涂料的龍頭地位，成為第二增長曲線。

根據榜單，今年上榜品牌的風電涂料業務累計銷售收入達到22.56億元，占全國風電涂料市場總收入比例為80.03%，較去年下滑2.23%，這主要是由于越來越多的企業參與到風電涂料市場競爭中，導致市場份額有所分散。不過由于風電涂料是一個門檻較高的領域，市場集中度仍較高但呈分散趨勢。頭部企業通過與金風科技、明陽智能等風電整機商建立長期合作關系，實現供應鏈深度綁定。例如，麥加芯彩產品覆蓋全國30%以上的風電葉片生產線，而海虹老人、佐敦則通過服務海上風電項目（如三峽、華能等企業的深海風場）鞏固高端市場地位。

根據統計，今年上榜的外資品牌風電涂料總收入為11.63億元，占榜單總收入36.10%，占全國市場份額為41.26%；本土品牌風電涂料總收入為10.93億元，占榜單總收入38.78%，占全國市場份額為33.92%。從數據來看，內外資收入差距從2023年的4.07億元縮小至2024年的0.70億元，收入差距在縮小這也是外資份額連續三年市場份額下降，主要受價格競爭和本土企業技術突破影響，特別是隨著越來越多的本土品牌布局風電涂料市場，將會蠶食外資品牌的部分市場份額，進而導致整個風電涂料市場格局發生質的變化。

值得注意的是，中國風電涂料行業正經歷技術迭代、競爭格局重塑與需求結構升級的深度變革，具體體現在技術創新突破、新入局者涌現及政策驅動轉型三大維度，共同推動行業向高性能化、環保化與全球化方向演進。

在技術創新領域，頭部企業正引領產品升級與技術整合，其中產品性能突破成為技術創新的核心方向。面對海上風電裝機量從2020年100GW增至 2024年初150GW的市場需求，麥加芯彩重點推進海上塔筒涂料工藝掛機實驗，已切入金風科技、明陽智能等頭部整機商供應鏈，并計劃2025年下半年實現海上塔筒涂料銷售。針對風機大型化趨勢（海上葉片長度達115米、單機容量16兆瓦+），其開發的水性聚氨酯前緣涂料累計投入超5億元研發資金，填補國內空白，鹽霧試驗時間達10000小時，滿足海上25年免維護的超長效防腐要求，性能對標國際一線品牌。

在技術整合與生態拓展方面，頭部企業也在加速完善產品矩陣，麥加芯彩通過收購科思創太陽能玻璃涂層專利，快速切入光伏涂料領域并推進產線建設，同時在船舶涂料（獲挪威船級社DNV防污漆證書）、儲能設備涂料（為沙特頭部儲能項目供貨）等新賽道實現突破，構建起覆蓋風電、船舶、光伏、儲能的工業涂料平臺。此外，智能化涂裝技術（如機器人噴涂）應用使生產效率提升35%，涂層均勻性與缺陷控制能力顯著增強。

新入局者則通過技術差異化切入細分市場，例如河北光興半導體通過專利布局進入海上風電涂料領域，其申請的海上風電重防腐涂料專利（公開號CN 119684850A）具有不含氟、耐鹽霧性能達10000小時的技術優勢，在環保性與防腐性能上實現雙重突破。該技術路線避開傳統含氟涂料的環境風險，契合全球環保政策趨勢，有望在海上風電基礎、塔筒等重防腐細分場景中占據一席之地。盡管當前市場仍由海虹老人、阿克蘇諾貝爾等外資品牌主導（如中國華電科工2025年采購中標者仍以海虹老人、阿克蘇諾貝爾為主），但本土新入局者憑借專利技術與成本優勢，正逐步打破外資壟斷格局。

政策驅動下，雙碳目標與全球化需求正重塑市場結構，一方面，歐盟與中國政策雙輪驅動海上涂料需求爆發。歐盟海上風電裝機以41%的年均增速擴張，中國 “深遠海風電規劃” 推動國內海上風電向30米以上水深區域延伸，直接拉動耐鹽霧、抗海洋生物附著、高濕度環境適應的專用涂料需求。數據顯示，海上風電涂料市場規模已從2020年的不足30億元增長至2024年的65億元，預計2027年占整體風電涂料市場比重將從當前的35%提升至50%以上。

另一方面，環保與性能標準升級也在倒逼產品結構轉型。國內 “雙碳” 政策下，溶劑型涂料因VOCs排放問題逐步退出市場，水性涂料、低VOC 涂料、粉末涂料成為主流選擇，預計2027年環保型涂料市場占比將從2023年的40%提升至60%。同時，風機大型化（陸上6兆瓦 +、海上16兆瓦+）對涂料提出超長效防腐（25年免維護）、高耐候性（抗UV老化）、低摩擦系數等嚴苛要求，推動納米改性聚氨酯、自修復涂層等高端產品加速滲透。

綜上，技術創新、新入局者突破與政策引導共同推動風電涂料行業從 “規模擴張” 向 “質量競爭” 轉型，行業集中度將進一步提升，具備技術整合能力、全球化布局與綠色產品矩陣的企業有望占據主導地位。

備注：1、榜單排名來源于涂料經產業研究中心，僅作行業研究，部分數據來源于各企業上市財報，部分數據為估算，如有差池，請以各企業的實際銷售收入數據為準；2、本榜單僅作行業研究，不構成對相關公司二級市場的任何操作建議，榜單中數據僅供參考。 3、帶*數據僅供內部交流使用，若讀者有需求，可到涂料經產業研究中心線下溝通。