周末霍爾木茲海峽從放開到再度被封鎖，盤前國(guó)際油價(jià)反彈，WTI原油期貨開盤大漲7%，布倫特原油價(jià)格躍升7.3%至96.94美元/桶，盤中布倫特原油期貨日內(nèi)漲幅收窄至5%以內(nèi)。今天亞太股市還是很有韌性，日韓股市都是高開、收盤小幅上漲，A股上證指數(shù)高開高走，創(chuàng)業(yè)板指低開后快速拉升，科創(chuàng)50大漲近2%。

盤后美伊談判出現(xiàn)積極信號(hào)，據(jù)報(bào)道，伊朗伊斯蘭議會(huì)國(guó)家安全和外交政策委員會(huì)主席易卜拉欣·阿齊茲對(duì)該媒體表示，伊朗已決定繼續(xù)與美國(guó)進(jìn)行談判，但這“并不意味著不惜一切代價(jià)進(jìn)行談判”，也不意味著接受“對(duì)方采取的任何做法”。 另外三名美國(guó)及地區(qū)外交消息人士稱，伊朗已同意移交其擁有的全部濃縮鈾，但目前尚不清楚由誰接收這些材料。

不過，伊朗這邊信號(hào)比較亂，伊朗外交部發(fā)言人表示，目前暫無與美國(guó)進(jìn)行第二輪談判的計(jì)劃。

在美股13連漲和A股創(chuàng)業(yè)板指快速上漲后，這里不宜過度亢奮，后續(xù)要關(guān)注北美財(cái)報(bào)和資本開支情況，這幾天A股AI硬件已經(jīng)輪動(dòng)到了電源、液冷，連立訊精密、浪潮信息這些低位票都有傳小作文，說明資金對(duì)高位板塊有畏高情緒。

周末科技股擁擠度開始發(fā)酵，4月17日市場(chǎng)前5%個(gè)股成交占比達(dá)到45.21%，說明市場(chǎng)活躍資金都在抱團(tuán)強(qiáng)勢(shì)股票，歷史上該值達(dá)到45%以上容易產(chǎn)生調(diào)整。另外TMT成交占比37.4%，接近去年9月40%的頂部位置，但與ChatGPT和Deepseek還有差距。

這些主要是交易指標(biāo)，說明市場(chǎng)情緒確實(shí)很亢奮，科技股擁擠度較高，但我不認(rèn)為這些指標(biāo)能預(yù)測(cè)板塊是否見頂，基本面和預(yù)期差才是核心因素，短期謹(jǐn)慎點(diǎn)無可厚非，重點(diǎn)關(guān)注北美csp財(cái)報(bào)和資本開支。

再來看今天其它的重磅消息：

• 據(jù)報(bào)道，伊朗伊斯蘭革命衛(wèi)隊(duì)海軍已劃定一條從霍爾木茲島以南至拉臘克島以南水域的新航線。據(jù)悉，該航線被命名為“拉臘克走廊”，未經(jīng)革命衛(wèi)隊(duì)海軍許可不得通行。

• 在納指創(chuàng)15年最長(zhǎng)連漲紀(jì)錄、科技股狂歡之際，美國(guó)銀行首席投資策略師Michael Hartnett發(fā)出警告稱，1722億美元?jiǎng)?chuàng)紀(jì)錄現(xiàn)金外流瘋狂追漲，市場(chǎng)從超賣切換至超買僅歷11個(gè)交易日，堪稱1982年來第二快。這場(chǎng)極速反彈，正在演變成代價(jià)高昂的“多頭陷阱”。

• 據(jù)TrendForce集邦咨詢最新研究，全球AI專用光收發(fā)模塊市場(chǎng)進(jìn)入高速成長(zhǎng)階段，預(yù)估市場(chǎng)規(guī)模將從2025年165億美元，一舉擴(kuò)大至2026年260億美元，年增超過57%。

• 據(jù)報(bào)道，寧德時(shí)代計(jì)劃于明日舉辦的“超級(jí)科技日”上，發(fā)布鈉電、凝聚態(tài)、快充等相關(guān)技術(shù)產(chǎn)品。

• 4月貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率（LPR）報(bào)價(jià)出爐：5年期以上LPR為3.5%，上月為3.5%。1年期LPR為3%，上月為3%。

• 商業(yè)航天板塊大爆發(fā)，天銀機(jī)電、神劍股份、中國(guó)衛(wèi)通、中國(guó)衛(wèi)星、西部材料等數(shù)十只股票漲停。

商業(yè)航天板塊自1月中旬開始回調(diào)以來，普遍跌幅30+%，再加上近期催化較多。消息面來看，今年中國(guó)航天日的啟動(dòng)儀式及后續(xù)中國(guó)航天大會(huì)期間，將集中發(fā)布商業(yè)航天扶持政策、嫦娥五號(hào)樣品研究成果等一系列重大信息。

• 倫敦金屬交易所(LME)數(shù)據(jù)顯示，銅庫(kù)存減少1800噸，錫庫(kù)存減少185噸，鋁庫(kù)存持平，鎳庫(kù)存增加402噸，鋅庫(kù)存減少1825噸，鉛庫(kù)存減少625噸。

• 據(jù)報(bào)道，光纖行業(yè)呈現(xiàn)出“產(chǎn)品量?jī)r(jià)齊升”的景氣態(tài)勢(shì)。江蘇一家光纖生產(chǎn)企業(yè)負(fù)責(zé)人近日對(duì)記者表示，今年一季度光纖產(chǎn)銷量同比增長(zhǎng)近5倍，產(chǎn)品價(jià)格也出現(xiàn)大幅上漲，G.657.A2光纖去年是每芯公里32元，今年漲到了240元，漲幅達(dá)到了650%。光纖板塊在近期調(diào)整后今天大漲，通鼎互聯(lián)3天2板，中天科技漲停。

• 機(jī)構(gòu)認(rèn)為光模塊設(shè)備行業(yè)處于歷史性拐點(diǎn)：800G向1.6T/3.2T升級(jí)、東南亞產(chǎn)能遷移逼出自動(dòng)化、CPO技術(shù)實(shí)質(zhì)化三重共振，2026年新增設(shè)備投資規(guī)模或達(dá)200-300億元。

普源精電發(fā)布財(cái)報(bào)稱2026年第一季度實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入2.32億元，同比增長(zhǎng)38.00%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為2315.03萬元，同比增長(zhǎng)512.01%。報(bào)告期內(nèi)，公司大客戶銷售收入同比增長(zhǎng)194.17%。其中在光通信領(lǐng)域，核心大客戶銷售收入同比增幅達(dá)到147.71%，帶動(dòng)相關(guān)產(chǎn)品線營(yíng)業(yè)收入實(shí)現(xiàn)快速增長(zhǎng)，成為拉動(dòng)公司營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)的重要?jiǎng)幽堋：罄m(xù)看是否有更多的公司印證光模塊設(shè)備放量。

最后簡(jiǎn)單看下盤面，截止收盤，上證指數(shù)漲幅為0.76%，創(chuàng)業(yè)板指微跌0.02%，市場(chǎng)成交額放量至2.6萬億；港股恒生指數(shù)漲幅為0.77%，恒生科技指數(shù)漲幅為0.46%。

分行業(yè)來看，國(guó)防軍工、電子、公用事業(yè)、計(jì)算機(jī)、家用電器等行業(yè)領(lǐng)漲，綜合、建筑材料、煤炭等行業(yè)下跌。

風(fēng)險(xiǎn)提示：

股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎，本文不構(gòu)成投資建議，讀者需獨(dú)立思考