當?shù)貢r間4月9日，亞馬遜首席執(zhí)行官安迪·賈西（Andy Jassy）在年度致股東信中釋放重磅信息：亞馬遜正考慮首次向第三方客戶直接出售其自研芯片，此舉將使其與英偉達、博通等芯片巨頭在更廣闊的市場展開正面競爭。

自研芯片業(yè)務(wù)年化營收已超200億美元，AI業(yè)務(wù)年化營收突破150億美元

賈西在信中首次披露，亞馬遜的自研芯片業(yè)務(wù)年化營收已超過200億美元，且正以三位數(shù)的年增長率快速成長。該業(yè)務(wù)涵蓋三大核心產(chǎn)品線：基于ARM架構(gòu)的服務(wù)器處理器Graviton系列、專為AI訓(xùn)練設(shè)計的Trainium系列加速器、用于虛擬化與安全的專用芯片Nitro。

他透露，市場需求對于亞馬遜自研芯片的計算實例需求已遠超當前供給能力：“已有兩家大型客戶詢問，是否能在2026年包下全部Graviton計算實例。由于需要顧及其他客戶的需求，我們無法同意這項請求——這充分顯示出市場需求的強勁程度。”

賈西同時首次披露，AWS的AI服務(wù)年化營收已超過150億美元，且仍在快速成長。這與自研芯片業(yè)務(wù)的200億美元營收是兩個獨立統(tǒng)計口徑——前者是AWS對外提供AI算力服務(wù)的收入，后者是自研芯片的價值體現(xiàn)。

若自研芯片獨立銷售，年化營收可達500億美元

賈西在致股東信中做了一個大膽的推算：“如果我們的自研芯片業(yè)務(wù)成為一項獨立業(yè)務(wù)，并且像其他芯片公司一樣對外銷售，將今年生產(chǎn)的芯片銷售給AWS及第三方業(yè)者，那么我們的年化營收將達到約500億美元。”

他進一步明確表示：“市場對我們芯片的需求如此旺盛，未來我們很有可能向第三方銷售大量芯片。”

需要說明的是，這500億美元不僅包括AI芯片（Trainium），還涵蓋了Graviton服務(wù)器CPU和Nitro等所有自研芯片產(chǎn)品。

2000億美元投入“并非憑直覺”

亞馬遜今年2月宣布，2026年資本支出預(yù)計約2000億美元，絕大部分將投向AI基礎(chǔ)設(shè)施，包括數(shù)據(jù)中心、芯片及網(wǎng)絡(luò)設(shè)備。這一數(shù)字較2025年增長近60%，遠超同行水平。

賈西在股東信中重申，這是“一生一次的機會”：“我們不會在此一領(lǐng)域采取保守策略，我們的目標是投入資金，成為具影響力的領(lǐng)導(dǎo)者。”

他特別強調(diào)，這筆巨額投入“并非憑直覺”，而是基于客戶的實際承諾。賈西在信中提及OpenAI超過1000億美元的投資承諾，并表示亞馬遜已獲得客戶愿意負擔(dān)“相當大一部分”資本支出。

亞馬遜的芯片野心

目前，亞馬遜已通過AWS向客戶提供Trainium加速器的使用權(quán)，與OpenAI、Anthropic及蘋果等公司達成了相關(guān)交易。但若直接對外銷售自研芯片，則意味著亞馬遜將從算力服務(wù)商升級為芯片供應(yīng)商，與英偉達、博通等在硬件層面展開直接競爭。

分析師指出，亞馬遜自研芯片在成本和能效方面具備顯著優(yōu)勢，若能成功打開第三方市場，將對現(xiàn)有芯片格局產(chǎn)生深遠影響。

今年以來，亞馬遜股價表現(xiàn)相對掙扎，主要因投資人對公司激進的AI投資計劃存疑。隨著股東信的發(fā)出，亞馬遜股價9日收盤上漲5.6%。

賈西在信中傳遞的信息，與數(shù)十年前創(chuàng)始人貝佐斯向市場傳達的理念一脈相承——堅持長期主義，用巨額投入換取未來的主導(dǎo)地位。當年亞馬遜在云計算、倉儲設(shè)備上的重注，最終創(chuàng)造了可觀的利潤并主導(dǎo)了市場。如今，同樣的邏輯正在芯片業(yè)務(wù)上重演。

編輯：芯智訊-浪客劍