不拼規模拼“內功”：鄭州銀行踐行城商行轉型新范式

當規模不再是核心答案，城商行還能依靠什么實現增長？在凈息差持續收窄、資產質量承壓、規模驅動逐步失效的背景下，城商行正處在新的變局中，既要穩住基本盤，又要找到新的增長路徑。

相比全國性銀行，城商行的勝負往往取決于對本地經濟的理解深度與執行。近日，鄭州銀行發布2025年經營業績，展現出區域性銀行穩中有進、質效提升的良好態勢。

周期壓力之下，這樣一份穩健的成績單，隱含著一條清晰的發展邏輯。即以始終服務實體經濟為根基，以特色化為路徑，再到堅持數字化轉型與高質量發展，體現了一家典型城商行在新時代下的發展范式。

01

深耕本土：把資源稟賦變成競爭優勢

各類銀行中，城商行的區域半徑雖小，但客戶關系更深，最大的優勢莫過于深度融入所在地的經濟社會發展脈絡，這使其在服務地方產業與中小企業時具備天然黏性。

以此來看，2025年鄭州銀行正是這樣的踐行者，堅守地方金融主力軍定位，助力區域高質量發展，通過全面布局金融“五篇大文章”，緊緊聚焦全省“1+2+4+N”目標任務體系，以高質量金融供給深度融入河南“六個強省”建設大局。

具體看，科技金融是決定銀行的未來資產，本質是換取下一輪產業周期中的優質客戶與增長權。這方面，鄭州銀行先后設立7家科技特色支行，加強與省內科研機構合作，真正投早、投小、投長期、投硬科技。截至2025年末科技貸款余額人民幣332.37億元，較年初增長25.57%，高于全行貸款平均增速，體現了對“硬核”科技的精準滴灌。

綠色金融的本質是，順應政策與產業趨勢，將信貸資源從傳統行業遷移至更具確定性的長期賽道。2025年設立首批2家綠色特色支行，開辟“綠色審批通道”，單列專項信貸額度，以機制創新引導資源向低碳領域快速聚集。

普惠金融方面，鄭州銀行加快構建全生命周期、多場景融合的普惠貸款產品體系，持續提升普惠金融的可得性、覆蓋率及便利性。截至2025年末普惠小微貸款余額人民幣573.26億元，較年初增長6.78%，

養老金融的本質是綁定生命周期更長、信任度更高的客戶群體。這方面，鄭州銀行積極支持養老設施建設、老年醫療衛生服務等養老產業鏈企業，加大適老化服務標準化建設，滿足老年人特色金融需求。

數字金融的核心是通過技術提升效率、降低成本，并在一定程度上突破區域銀行的增長邊界。2025年，鄭州銀行堅持科技引領賦能業務發展，系統推進業務經營管理數字化、智能化，加快建設“智慧銀行”。截至2025年末數字經濟貸款余額人民幣67.47億元，較年初增長27.78%。

可以看到，“五篇大文章”并非簡單的政策響應，而是找到一條清晰的增長主線，科技金融與綠色金融決定了資產投向，普惠金融與養老金融則可以完善客戶結構，數字金融決定運營效率與擴展能力，這是一種從規模驅動走向結構驅動的系統性轉型路徑。

更重要的是，鄭州銀行還立足本土稟賦做特色化經營，深度融入區域現代產業體系建設與新質生產力培育大局，聚焦電子信息、新能源與智能網聯汽車、高端裝備、新材料、生物醫藥等省市重點產業方向。這種對本地政府、產業、居民的深度理解和信任積累，打造了獨有的競爭優勢。

鄭州銀行的實踐表明，城商行的生命力在于“接地氣”，通過將金融服務深度嵌入地方產業發展規劃和民生消費場景，它成功將地域限制轉化為深耕優勢，實現了與中原大地發展的同頻共振。這份扎根本土、服務本土的執著，正是其穿越市場周期、實現穩健成長的深厚根基與力量源泉。

02

特色突圍：在細分賽道建立差異化優勢

如果說過去銀行比拼的是規模與網點，那么當下更重要的是能力與結構，誰能在細分賽道中建立不可替代性，誰就擁有更穩定的盈利來源。

鄭州銀行把打造特色化的業務能力作為實現突圍的關鍵。2025年，在財富管理、消費金融、投資銀行等領域的亮眼表現，展現了其尋求特色增長的清晰路徑。

當前，財富管理已成為銀行轉型的“新賽道”，其對中收貢獻與客戶黏性的意義日益凸顯。對于區域銀行而言，財富管理不再停留在賣產品，而是逐步向資產配置能力轉型。2025年鄭州銀行財富管理業務增長亮眼，零售財富類金融資產規模達到572.52億元，同比增長11.57%；代理類財富中收同比增長86.11%。

鄭州銀行做財富管理重視產品供給，堅持“優質化、多元化、差異化”，積極引入資質優良的代銷合作機構，報告期內新引入代銷產品675只，進一步優化產品結構、拓寬選擇范圍；聚焦細分客群需求，迭代升級“縣域專屬”等主題特色產品，積極布局“資產服務信托”等多元化投資服務工具，精準匹配不同客戶的資產配置需求。

目前，該行已構建起涵蓋現金管理、純債固收、“固收+”、混合策略、權益投資、風險保障等全譜系產品體系，全方位滿足客戶多元化、多層次財富管理需求。服務體驗方面，鄭州銀行持續升級財富品牌權益體系，持續提升客戶服務獲得感；強化財富客戶全生命周期服務，穩步提升客戶滿意度與品牌忠誠度。

其財富管理并非簡單擴充產品數量，而是在客群分層與產品適配上持續深化，同時做好客戶陪伴，這正是從銷售導向走向配置導向與財富管理的關鍵。

“促消費”政策背景下，消費金融成為銀行少數仍具成長性的領域，正逐步成為銀行平滑周期波動的重要抓手。對此，鄭州銀行積極響應國家、省市擴大內需、促進消費升級的政策號召，以高質量金融服務助力地方消費市場穩健復蘇。

截至報告期末，個人貸款總額970.14億元，占比23.65%，較上年末增加60.57億元，增幅6.66%。個人經營貸款與消費貸款業務協同發力，個人消費貸款余額達207.27億元，首次突破200億元大關，增速達20.9%。消費金融業務規模與質量實現同步提升，為服務地方經濟、滿足居民美好生活需求注入了穩定金融動能。

主動融入區域發展大局，可以形成難以被替代的專業價值。與零售業務不同，對公與投行業務更依賴資源整合能力與本地信息優勢，這恰恰是城商行可以放大自身優勢的領域。

這方面，鄭州銀行緊緊抓住國家“兩重”“兩新”政策機遇，持續提升投資銀行綜合服務能力。報告期內，累計服務銀團貸款項目21筆，助力實現銀團融資規模60.56億元，業務規模保持穩步提升。這類業務的核心價值，不在短期收益，而在于嵌入區域核心資產。一旦形成長期合作關系，其綜合金融服務空間將被持續放大。

從整體看，鄭州銀行特色化經營的特點，是圍繞本土客戶的核心需求進行聚焦和創新。這種“有所為、有所不為”的策略，使其在特定領域形成了差異化的服務能力和品牌認知，構筑起屬于自己的護城河。

03

穩健經營，筑牢可持續發展基石

對于資產規模數千億的城商行而言，穩健經營永遠是第一要義，是所有創新與增長的前提。相比規模擴張，更重要的是在復雜環境中守住資產質量與流動性安全。

以此來看，鄭州銀行展現出難能可貴的“平衡術”。近年來，鄭州銀行資產規模穩步增長，經營業績持續上揚，發展韌性顯現。截至2025年末，鄭州銀行資產總額升至7436.74億元，年度增量達673億元，同比增長9.95%，增速創2018年以來新高，展現出持續的內生增長能力。

同時，信貸投放保持積極姿態，貸款總額增至4,102.64億元，增幅5.82%，有力支持了實體經濟的融資需求。2025年度，實現營業收入129.21億元，同比增長0.34%；實現凈利潤19.09億元，同比增長2.44%，整體營收平穩向好。

在行業整體承壓的背景下，這樣的表現并不容易。而比增長更重要的，是增長的質量，風險防控能力直接決定了發展的可持續性。

資產質量方面，鄭州銀行不良貸款率降至1.71%，連續三年保持下降趨勢；撥備覆蓋率提升至185.81%，風險抵補能力進一步增強，實現了有質量、可持續的增長。截至2025年末，鄭州銀行流動性比例94.27%，流動性覆蓋率226.73%，凈穩定資金比例123.16%，主要流動性指標遠高于監管要求，流動性風險安全可控。

這些成效，體現出鄭州銀行的穩健并非保守，而是在清晰的風險偏好下，追求有質量、可持續的增長。它深刻理解，對于一家扎根地方的銀行，穩健與高質量增長，遠比短期的規模增速更為重要。

04

結 語

展望未來，城商面臨的挑戰依然存在：區域經濟的波動、同業競爭的加劇、數智化轉型的深入加劇行業分化。

對于區域銀行而言，真正的競爭力在于是否走得穩、扎得深。鄭州銀行年報中透露出了戰略定力，繼續堅守“三服務”定位，深化特色經營與數字化賦能，深度融入河南“六個強省”建設大局。這或許正是其能夠穿越周期、保持韌性的根本原因。