激光雷達2026大亂斗：內卷、暗戰、跨界、洗牌

2026年的激光雷達行業，正上演前所未有的“大亂斗”。多股力量，多種打法，在沒有終局的博弈里，爭奪未來十年物理AI感知霸權。

作者|張先森

編輯|楊 銘

2026年3月，激光雷達行業兩大領軍企業——禾賽科技與速騰聚創相繼交出2025年成績單。

禾賽營收30.28億，凈利潤4.36億，首次全年盈利；速騰聚創凈虧損收窄至1.2億，但機器人業務暴漲25倍。

一盈一虧，但真正的信號不是數字本身，而是盈利的那家，靠的是車載規模；虧著的那家，靠機器人續命。激光雷達的戰場，已經分裂了。

過去幾年，這個行業的故事只有一個版本：線數競賽、價格血拼、上車爭奪。但現在，故事開始長出不同的分支：有人守著車載份額不放，有人在機器人領域跑馬圈地，有人用自研芯片重構成本曲線，有人用生態綁定鎖死客戶。

2026年的中國激光雷達行業，正在上演一場前所未有的“大亂斗”。禾賽穩坐車載份額頭把交椅，華為用鴻蒙生態自產自銷，速騰聚創在機器人領域狂飆突進，圖達通正在奮力破局……

多股力量，多種打法，在一場沒有終局的博弈里，爭奪未來十年物理AI的感知霸權。

01

三強爭霸：

誰換擋？誰堆料？

從華為坂田基地到速騰聚創南山總部，直線距離不過15公里。而在激光雷達的戰場上，這兩家公司的暗戰更是方寸之間的短兵相接。

今年3月4日，華為乾崑發布896線激光雷達。發布會上，華為智能汽車解決方案BU CEO靳玉志展示了實測畫面：55米外，三條小狗在夜間奔跑，激光雷達能清晰看到其中一條在搖尾巴。“從點云級到圖像級，”他說，“這是一次代際跨越。”

尊界S800加價2萬，問界M9加價1萬，896線雷達開始裝車。廣汽昊鉑、阿維塔、嵐圖緊隨其后宣布跟進。華為的渠道能力，在這一刻展現得淋漓盡致。

三天后，速騰的反擊來了。EM4，1080線量產，可定制至2160線，最遠探測600米。緊接著，速騰拿下百度蘿卜快跑獨家定點，EM4+E1組合單車部署多達10顆；同一天，文遠知行也宣布2000臺Robotaxi搭載速騰EM4方案。短短一周，速騰用兩筆訂單告訴行業：線數不僅是參數，更是訂單的敲門磚。

但這不是華為和速騰的深圳德比，上海的禾賽在這輪“高線數戰爭”中選擇了另一種打法——不爭線數，爭份額。

2025年全年，據蓋世汽車研究院數據，禾賽在中國車載主激光雷達市場以41.35%的份額穩居第一，裝機量114.3萬臺，是第二名的近1.5倍。AT128已成行業“標配”，ATX正以200美元的價格殺向15萬元級市場。

更狠的是產能。去年9月，禾賽年度第100萬臺激光雷達下線，成為全球首個“年產百萬臺”的企業。2026年產能規劃翻番至400萬臺，泰國工廠2027年初投產。禾賽在這輪高線數戰爭中選擇了另一種節奏：不把線數作為唯一的營銷話術，而是用份額和產能說話。

于是，一個有趣的格局形成了：華為用渠道和品牌力定義“高端”，速騰用技術和速度搶占“前沿”，禾賽用規模和份額守住“基本盤”。

三家中國公司，把全球激光雷達市場瓜分殆盡。而曾經風光無限的Velodyne早已退市，Luminar申請破產，法雷奧還在靠著奧迪的老訂單勉強度日。

“贏家通吃”的邏輯，在這個行業里以最殘酷的方式上演。

02

芯片暗戰：

從堆線數到拼像素

如果只看發布會，會誤以為激光雷達的競爭就是“線數競賽”。但真正懂行的人知道，線數只是表象，芯片才是底牌。

2025年底，速騰與靈明光子對簿公堂，互訴侵犯SPAD芯片技術秘密，案值數億。兩家公司曾有過短暫的聯合研發合作，分道揚鑣后反目成仇。這場官司揭示了一個殘酷的產業真相：激光雷達的競爭，已經從“整機組裝”打到了“芯片定義”。

傳統激光雷達，發射、接收、處理各模塊分立，一顆雷達的成本里，芯片占去大半。中國企業之所以能把激光雷達從幾萬美元打到幾百美元，靠的就是芯片化集成——把探測器、處理器全部塞進一顆自研芯片里。速騰自研SPAD-SoC，禾賽自研第四代芯片平臺，靈明光子用CMOS工藝把芯片價格從5000元打到800元。

這是一場“芯片化”的革命。誰掌握了芯片，誰就掌握了定義激光雷達性能的權利。而這場革命最殘酷的地方在于：芯片的迭代周期，遠比激光雷達的裝車驗證周期要快。當一款芯片還在等待車型量產時，下一代芯片已經流片了。選錯一次，就可能永遠掉隊。

芯片戰爭的終點，并不是線數，但高線數之爭從未停歇。華為推896線（雙光路合成），速騰亮2160線（原生單片集成），禾賽更是把ETX做到了4320線（雙芯疊加）。數字一個比一個大，但技術路徑各不相同，線數本身已經沒有統一的比較意義。

真正的決勝點，早已不在線數多寡，而在于芯片能把這些線數變成什么，是稀疏的點云？還是真正可用的圖像級感知？

4月22日，速騰聚創發布“創世”數字化架構及兩款旗艦芯片。鳳凰芯片，單片集成2160線，輸出超400萬像素，年內量產上車；孔雀芯片，640×480分辨率全固態面陣，180°超廣角，毫米級精度，發布即量產。

此前兩天，禾賽拋出“6D全彩激光雷達”。其畢加索SPAD-SoC將彩色感光與TOF測距在芯片層面像素級融合，點云原生帶顏色。搭載該芯片的ETX系列，最高支持4320線全彩4K感知，最遠探測600米。禾賽科技CEO李一帆說，傳統激光雷達是“黑白片”，現在直接推進到“IMAX全彩畫面”。

這場芯片戰爭正在升級：激光雷達正從線數時代邁向像素時代。高線數只是入場券，誰能率先實現“像素級圖像感知”，誰才能真正定義下一代產品的性能標準。

03

跨界內卷：從車載到萬物

芯片化革命帶來的不只是性能躍升，更是一場慘烈的價格戰。

當速騰、禾賽們把激光雷達從幾萬美元打到幾百美元，當自研SPAD成為決定生死的護城河，一個殘酷的現實浮出水面：車載市場的利潤，已經薄如紙了。

2024年初，速騰率先推出售價低于200美元的MX，直接把激光雷達拉進“千元機”時代。禾賽緊隨其后，ATX定價200美元，用第四代芯片平臺把體積縮小60%、重量減半、功耗降低55%。華為則走了另一條路：把192線雷達下放到15萬級車型，然后用896線雷達守住高端陣地。

價格戰打了兩年，結果是什么？2025年，速騰ADAS產品均價從3200元降到2600元；禾賽雖然首次實現全年盈利，但4.36億元的凈利潤背后，是162萬臺的出貨量——賣一臺雷達，只掙不到270塊錢。

這就是激光雷達行業的現實：技術門檻極高，利潤空間極薄。于是，所有人都在找“第二增長曲線”。

一邊是無人配送。2026年初，速騰與新石器簽下30萬臺訂單，禾賽與九識簽下20萬顆獨家定點。佐思汽研的數據顯示，速騰在無人配送車激光雷達市場穩居第一，市占率超過90%的頭部客戶。

另一邊是割草機器人。速騰聚創拿下庫犸科技120萬臺E1R訂單，禾賽與追覓旗下可庭科技簽下30萬臺JT系列，覽沃的Mid360也大量出貨。2024年全球智能割草機器人銷量不到40萬臺，但未來五年預計增長10倍。激光雷達廠商正在用車載市場的技術，打穿一個百億級的新戰場。

最性感的戰場是人形機器人。宇樹科技登上春晚的H2機器人，頭頂著禾賽JT128。速騰的E1R和Airy已經進入智元、眾擎、銀河通用的供應鏈。2025年，速騰機器人業務銷量突破30萬臺，同比增長超11倍；禾賽機器人出貨量約23.9萬臺，增速超過四倍。

兩家公司在機器人市場的策略截然不同。速騰聚創主攻消費級割草機器人，出貨量大但對成本敏感，以此快速起量；禾賽則優先占據高附加值的優質客戶和場景，如宇樹科技的人形機器人訂單，以及追覓、MOVA的大額割草機器人訂單。一個沖量，一個保利潤，兩條路徑各有取舍。

從車載到割草，從配送到人形，激光雷達正在成為物理AI時代的標配傳感器。而在這場跨界戰爭中，真正的贏家不是線數最高的那一個，而是能把芯片能力復用、把成本打到最低、把量產規模做到最大的那一個。

04

新變量：當車企舉起自研的刀

車載市場的利潤薄如紙，但機器人市場還在培育期，短期內無法填補車載的缺口。而就在這個青黃不接的時刻，一個更深層的變局正在上演。這場權力轉移的主角，不是激光雷達廠商，而是他們的客戶。

4月，比亞迪召開智駕專項發布會，核心是一套完整的自研方案：自研智駕芯片加自研激光雷達。仰望配三激光雷達，騰勢配單激光雷達，海鷗這種6萬級小車也可能搭載。比亞迪正在用年銷300萬輛的規模優勢，重新定義激光雷達的成本邏輯：不是技術降本，而是規模降本。

就在比亞迪磨刀霍霍的同時，零跑已經出刀了。3月26日，零跑A10上市，頂配8.68萬元，搭載禾賽ATX激光雷達，首次把激光雷達車型拉到了8萬級。對禾賽來說，訂單拿到手了，但單價已經被壓到極限。

速騰的遭遇更直接。2025年全年，禾賽以超過40%的市場份額登頂中國車載主激光雷達市場，裝機量114.3萬臺。而速騰聚創ADAS出貨量僅60.9萬臺，滑落明顯。原因或許并非技術，而是兩大頭部客戶跑了，一個轉向純視覺方案（小鵬汽車），一個啟動激光雷達自研（某頭部車企）。這兩家客戶曾在速騰營收中占比近60%。當你的客戶同時決定不跟你玩了，你用什么留住他們？

在這場“客戶變對手”的亂局中，華為是唯一的例外。4月22日，余承東在鴻蒙智行春季新品發布會上披露：鴻蒙智行累計交付已突破135萬輛，2026年第一季度交付11.27萬輛，同比增長41.9%。這意味著，華為的激光雷達不是賣給別人，而是用給自己。896線雷達發布即上車，加價一到兩萬，仍有用戶愿意買單。華為不需要搶訂單，因為訂單在自己生態里。

禾賽科技CEO李一帆

2026年的激光雷達行業，亂斗已經升級到新的維度：傳統供應商之間的技術比拼和份額廝殺從未停止，但更微妙的變量來自外部，比亞迪、零跑這些曾經的客戶，正在用自研和定價兩把刀，從供應鏈的末端殺向前端。而華為這樣的生態玩家，則在另一個維度上重新定義了游戲規則。三層混戰疊加在一起，才是2026年激光雷達行業的真實圖景。

諷刺的是，所有玩家都在拼命卷線數、卷技術、卷成本，但決定生死的，從來不是線數。高線數之爭或許還在繼續，但行業內已經開始反思：線數越高，真的越好嗎？

更高的線數意味著更大的數據量，更大的數據量意味著更高的算力需求。一顆千線雷達，可能吃掉英偉達Orin芯片80%的算力。當算力被雷達占滿，那些復雜的決策算法往哪跑？

千線之后，可能再無王者。因為真正的王者，不是線數最高的那一個，而是能讓激光雷達成為物理AI時代基礎設施的那一個。這個答案，可能還要再等幾年。但有一件事已經確定：

這場發軔于中國、席卷全球的激光雷達大亂斗，正在重新定義人類與機器的感知邊界。而我們，正站在這個時代的起點，目睹一切的發生。

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