最近，中美Ai共振的上漲，開(kāi)始了。

01

開(kāi)篇說(shuō)搞笑事啊。上周末，一朋友在我家附近的公園，看到一只紅角鸮，和我說(shuō)了聲，立刻抱著相機(jī)，冒著毛毛雨沖過(guò)去，之前拍過(guò)幾次，但都不滿意。

然后看到了，相當(dāng)暴露，肯定能出大片：

結(jié)果，等我掏出相機(jī)，發(fā)現(xiàn)開(kāi)機(jī)咋沒(méi)反應(yīng)，一看，要命了，電池充電后，忘記裝了。

當(dāng)時(shí)直接道心破碎，要知道拍鳥(niǎo)能遇到，且角度非常好，多難。

真所謂九九八十一難，一難都躲不過(guò)去。不過(guò)從那天后，我包相機(jī)包里多放了一塊電池，100%確保再發(fā)生這種錯(cuò)誤的概率為0。

人嘛，總會(huì)犯錯(cuò)，關(guān)鍵犯錯(cuò)后想個(gè)辦法，確保不會(huì)再有第二次犯錯(cuò)的機(jī)會(huì)。投資也一樣。

02

最近，美股和A股都挺強(qiáng)。美股標(biāo)普創(chuàng)了新高，沖破7000。

有個(gè)細(xì)節(jié)，很多人會(huì)忽略，截至4.14，標(biāo)普500在10個(gè)交易日上漲了9.8%，這個(gè)漲幅在1950年以來(lái)，歷史最高位，也就是從未有過(guò)的極端短期上漲。

美股的這波上漲速度，歷史罕見(jiàn)，沒(méi)有之一，說(shuō)明中東稍微緩和，出現(xiàn)了非常極致的上漲行情。

這里插播個(gè)有意思的，我前兩天讓石榴叔發(fā)在微信朋友圈的：

甲骨文信用掉期違約，已經(jīng)快超過(guò)08年了，市場(chǎng)是在擔(dān)心今年就要出風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流一年200億，26年資本開(kāi)支500億。

A股這兩天，我們之前一直提的Ai硬件行情，也開(kāi)始發(fā)動(dòng)了了，最典型的光模塊——“易中天”，全面上漲，甚至帶動(dòng)創(chuàng)業(yè)板指，成了今年漲幅第一的核心寬指。

看到網(wǎng)上的段子笑死：不僅要相信光，還要滿倉(cāng)站在光里面，千萬(wàn)不要光站著。

不過(guò)光模塊還是有業(yè)績(jī)支撐的，比寒王之類的靠譜多了，但越是有業(yè)績(jī)支撐，在A股反而越容易干到市夢(mèng)率，股價(jià)透支未來(lái)。和21年的寧德一樣。

而且這種分化行情，其他板塊不但感受不到上漲的快樂(lè)，還會(huì)被吸血。今天上證50、滬深300，收盤(pán)是微跌的。創(chuàng)業(yè)板指上漲1.42%。

03

從配置角度，這波上漲的肉還是可以好好的吃一下的，很大的概率類似去年8、9月份那一波，2個(gè)月決定全年收益。

但配ETF的，這種結(jié)構(gòu)化行情很大的概率容易錯(cuò)過(guò)。因?yàn)橥耆珱](méi)有超額收益的機(jī)會(huì)。

但另一個(gè)角度，如果這波沖完，就要小心了。

至少一季度的宏觀數(shù)據(jù)出了，不少上市公司的年報(bào)、一季報(bào)的預(yù)報(bào)也出了。真正有業(yè)績(jī)確定性的，也就Ai算力了，其他真不行。

等領(lǐng)漲的透支后，其他行業(yè)很難接替的話，就會(huì)比較難受了。

這也是為啥，我們最近在“16號(hào)內(nèi)參”里，一直在建議可以開(kāi)始慢慢的，溫和止盈了。超配的慢慢往標(biāo)配講，標(biāo)配的利潤(rùn)部分慢慢出。

別指望自己那么牛逼，一定能在最高點(diǎn)全部清倉(cāng)。

也別覺(jué)得我們現(xiàn)在過(guò)于保守，24年上半年，我們公眾號(hào)寫(xiě)文章提醒A股可以標(biāo)配時(shí)，評(píng)論區(qū)都是罵我們的。

爺叔說(shuō)過(guò)，大暑之后必有大寒。

爺叔還說(shuō)過(guò)，紐約的帝國(guó)大廈曉得吧，從地下跑到樓頂要一個(gè)鐘頭，從樓頂跳下來(lái)只需8.8秒。

雖然現(xiàn)在還沒(méi)到頂，但也在接近過(guò)程中了，牛市下半場(chǎng)，分批止盈比吃最后一塊肉，更重要。