抓住風口

　　本期要點：AI重塑手機生態后，會有什么影響？

　　你好，我是王煜全，這里是王煜全要聞評論。

　　前不久的要聞評論里我們就提到過，今后，手機會非常好用，真正接管我們的各類瑣事，成為我們的智能助理。

　　現在，我們離這個目標又近了一步 ，但微信、美團這些超級APP又要慌了 。

　　1月12日，蘋果與谷歌官宣了一項為期十年的戰略合作。

　　據報道，蘋果每年可能將向谷歌支付數億美元的技術授權費，而谷歌將為蘋果定制一個參數量高達1.2萬億的專用Gemini模型，并針對“總結”與“規劃”這兩類功能進行深度優化。

　　當然，有意思的是，蘋果并不是把“靈魂”全交給了谷歌。在手機端側運行的，是蘋果自研的一個約30億參數的小型模型。它負責隱私過濾和離線處理一些簡單任務，只有當任務太復雜時，才會調用云端的Gemini。

　　不過，所有發往云端的請求，都會先進入蘋果自建的私有云。在這里剝離掉所有與用戶身份相關的信息，僅保留語義后，交給谷歌進行處理。并且，谷歌的服務器在接收和處理完這些匿名請求后，要立即清除相關數據，做到完全無留存。

　　這意味著，谷歌很難利用這些數據來訓練模型或識別用戶。對蘋果而言，則可以用自家小模型保護隱私，守住用戶生態，再借谷歌大模型突破能力天花板。

　　資本市場對此反應積極，消息一出，谷歌母公司Alphabet股價應聲上漲，最終市值歷史性地突破了4萬億美元，成為英偉達之后的第二大巨頭。

　　我們認為，這場合作的產業意義，遠比股價波動更加深遠。

　　蘋果通過外包云端模型，補齊了自身AI的最后一塊關鍵短板，從而將iOS變成和用戶交互、理解用戶意圖的總入口，完成對所有App的降維打擊。這將是“行為智能”時代開啟的明確信號。

　　終端智能

　　首先，我們要指出的是，一個融合了大模型的操作系統，將打破App的信息壁壘，直接為用戶提供完整的服務。

　　過去，用戶要完成一個任務，不得不跳轉多個應用。

　　例如，假如我們要把上周和團隊的討論，總結后，發到群聊里，就可能需要7到8個操作步驟，要切換3到4個App。

　　如果未來Siri可以直接訪問App內部的功能和數據，就能讓我們無需手動打開任何App，只通過一句話，就把上面的任務完成，無疑可以讓我們輕松很多。

　　目前，蘋果AI已能夠理解屏幕內容、自動添加日歷事件、一鍵擦除照片干擾物等等，且大部分任務可以在本地處理。

　　未來，隨著定制版Gemini的深度集成，Siri將逐步獲得更強大的總結、規劃與執行能力，就有望學習用戶習慣。從而做到越用越懂你，甚至不用你開口，就能主動且個性化地完成任務。

　　入口之爭

　　然而，毫無疑問，這是騰訊、美團和字節跳動最不愿意看到的一幕。

　　在移動互聯網時代，超級App掌控著用戶和入口。商家想要觸達用戶、銷售產品或服務，就必須進駐這些平臺，并支付相應的傭金或廣告費。用戶則成了這些超級App的子民，消費、購物、娛樂、社交、新聞資訊等等都在App內完成。

　　但在終端智能時代，操作系統又在App上加了一個前置入口，也就是智能助手，來直接對接用戶，再調用各類App完成任務。

　　這意味著，未來的App不再需要被用戶來打開，它們更像是操作系統的工具箱，但這必然也讓它們的收入受到沖擊。

　　試想，如果你想點外賣，就需要打開美團，從屏幕中選取店家、查看菜單并下單。在這個過程中，美團可以通過開屏廣告、首頁推薦位、搜索關鍵詞競價等多種方式獲得廣告收入。

　　但未來，你只需要對著手機說，幫我點一份減肥餐，12點前送到，手機就自行操作去了。

　　這個過程中，美團的各類彈窗、可以賣大價錢的推薦廣告位和搜索排名就統統失效了，因為用戶根本就沒看手機。

　　所以，馬斯克曾激進地預言，未來將沒有App。我們認為，這個說法不夠準確，APP不會從手機中消失，而是有可能從用戶的視野消失。

　　只要App所承載的服務依然存在，用戶就不會卸載它們，只不過App的界面和入口將變得不再重要。它們或許更要考慮的是，在Siri控制的智能終端中，如何讓自己優先被調用？如何運行得更流暢、更準確、更不出錯、讓用戶更放心？以及商業模式要如何改變？

　　這樣的未來，使得超級App利用自己的地位優勢獲得超額利益的機會消失，他們不再能靠綁定支付或者站內電商獲利，只能掙App最核心的業務的錢。他們自然不會愿意。

　　但我們想說的是，這個大趨勢或許不是某個超級App可以對抗的。

　　之前，它們可以封殺豆包手機，但它們敢封殺蘋果嗎？拒絕配合蘋果，就意味著它們的服務無法被Siri調用，長此以往，用戶自然就會轉向那些支持Siri的競品。

　　谷歌的二次創業

　　最后，我們再把目光移到合作的另一方，谷歌。它在這個產業變革中，將有什么收獲呢？

　　Alphabet市值突破4萬億，確實是近期最亮的星。這次和蘋果的合作，谷歌可能也不會在意那數億美元的授權費，而是希望能從中獲得一些行為數據，為未來模型的優化打下基礎。

　　最近，谷歌的創始人回歸了，不僅花重金挖人，還親自下場寫代碼，谷歌Gemini也隨之登頂，展現了谷歌要抓住AI浪潮的決心。

　　谷歌聯合創始人，謝爾蓋·布林

　　可是，谷歌在幫助蘋果重新定義手機應用生態的同時，仍然沒有回答一個生死攸關的問題：谷歌的最大收入來源——廣告，正在受到AI浪潮的巨大沖擊，谷歌準備如何應對？

　　谷歌和Meta不同。Meta的核心流量來自社交與短視頻，受AI的沖擊較小。谷歌靠搜索獲得流量，要獲得廣告收入，就需要用戶通過關鍵詞查詢信息、并點擊搜索結果。

　　而這正是AI大模型所顛覆的。Gemini給出的答案越精準，谷歌搜索受到的影響就越大，谷歌的廣告業務就死得越快。畢竟用戶看到答案就走了，誰還會去點那些鏈接？

　　所以，谷歌必須在搜索倒下之前盡快轉型，這無異于進行“二次創業”。

　　最近，谷歌也進行了新的嘗試，他們與沃爾瑪、Shopify達成合作，讓用戶通過AI買東西。

　　比如當用戶在Gemini中咨詢露營的事宜，AI就有可能給出建議清單，并且引導用戶一鍵下單。谷歌從中收取傭金。

　　但這就要求谷歌在商業模式上進行徹底創新，并且要具備強大的生態整合能力，還要進行重度運營，不僅要懂信息和算法，還要懂庫存、懂物流、懂支付。

　　好消息是，谷歌擁有構建AI購物商業閉環所需的大部分業務。壞消息是，這是一個重運營、重整合的模式，谷歌并不擅長。看上去，這似乎是亞馬遜更會干的事情。

　　因此，在AI浪潮之中，前有 堵截、 后有 追兵 ，谷歌的“二次創業”能走多遠，競爭力又能有多強，我們仍然持謹慎態度。

　　以上就是今天的內容，更多科技產業的前沿分析與趨勢洞察，我將在科技特訓營中持續分享，如果你也感興趣，歡迎加入，和我一起，先人一步，領先一路！

　　王煜全要聞評論，我們明天見。

　　本文僅作為交流使用，不構成任何投資建議。